Главы    1    2    3    4    5    6    7    8    9    10    11    12    13    14    15    16    17    18    19    20  

Технический анализ фьючерсов

Глава 15 Компьютеры и торговые системы



В последние годы все большую роль в техническом анали­зе и торговле на рынке товарных фьючерсов стал играть компьютер. В этой главе мы расскажем, как компьютер облегчает работу технического трейдера, предоставляя ему быстрый и легкий доступ к целому арсеналу аналитических инструментов, на самостоятельное составление и анализ которых еще несколько лет назад потребовались бы огром­ные усилия и время. Само собой подразумевается, что трей­дер должен знать, как пользоваться этими инструментами, однако именно в этом и кроется один из недостатков компь­ютерного анализа.

Дело в том, что, не обладая надлежащими знаниями теоре­тических основ функционирования различных индикаторов, не имея навыка их интерпретации, можно просто запутаться в огромном количестве компьютерных программ, доступных сегодня пользователю. Еще страшнее то, что, получая с по­мощью компьютера легкий доступ к огромному количеству технических данных, легко потерять осторожность, переоце­нить свой опыт и возможности. Очень быстро начинаешь переоценивать уровень собственной компетенции - ведь от одного только движения твоего пальца на экране компьютера возникает множество причудливых линий и диаграмм!

В этой главе мы постараемся доказать, что компьютер только тогда становится эффективным инструментом, когда за него садится хорошо подготовленный трейдер. Читатель увидит, что многие методы анализа, используемые в компь­ютерных программах, на самом деле достаточно просты -многие из них мы уже рассмотрели в предыдущих главах. Тем не менее, существуют и достаточно сложные методы, которые не применимы без помощи компьютера.

Иногда приходится слышать из уст энтузиастов компь­ютерного анализа, что работать на рынке по старинке сейчас уже невозможно. Я решительно не согласен с такой точкой зрения. Трейдеры играли на рынке и получали неплохую прибыль задолго до того, как появилась сама идея вычисли­тельного средства, которое известно нам как компьютер. Более того, значительную часть работы в техническом анали­зе вообще лучше выполнять без его помощи. В некоторых случаях гораздо быстрее и удобнее поработать с обычным графиком и линейкой, чем с компьютерной распечаткой. Некоторые типы долгосрочного анализа вообще не требуют компьютера. Можно даже сказать, что значительная часть технического анализа рынка должна быть выполнена еще до того, как вы включили компьютер. При всех своих достоин­ствах компьютер не панацея, а всего лишь один из инстру­ментов анализа. С его помощью хороший аналитик действи­тельно сможет получить лучшие результаты. Однако никакой компьютер не поможет плохому аналитику.

    Программа "компутрэк"
    Некоторые методы технического анализа, используемые в программе Компутрэк, мы уже рассмотрели в предыдущих главах. На сегодняшний день эта программа является наибо­лее известной и исчерпывающей ко...
    Распознавание моделей при помощи "искусственного интеллекта"
    Часто пользователь бывает обескуражен, увидев на экране своего компьютера различные меню, предлагающие слишком большое количество индикаторов, из которых нужно сделать выбор. Получается, что вмест...
    Технические характеристики программы "компутрэк"
    Программа Компутрэк применяется для анализа раз­личных финансовых инструментов, включая акции, опцио­ны и фьючерсы. Наибольший интерес для нас представляют последние. С программой можно работать н...
    Инструменты анализа
    Давайте коротко рассмотрим выбор аналитических средств, предоставляемых программой. Существуют различные спо­собы представления данных: внутридневные, дневные, недельные, месячные, квартальные и г...
    Инструменты анализа 2
    F3 - Файлы (Files). Загружает данные по контрактам в оперативную память. F4 - График (Bar Cht). Строит в активизированном окне столбиковый график. Активным считается либо полноэк­ранное окно, либо...
    Инструменты анализа 3
    Если нажать на эту клавишу, находясь в главном меню (меню 1), то высвечивается меню 2 (см. рис. 15.2). И снова различные опции можно выбирать с помощью функциональ­ных клавиш. Так, с помощью клави...
    Меню "инструменты"
    В подменю Инструменты пользователь попадает, нажи­мая клавишу F6 из главного меню. Это меню (меню 3 программы) предлагает опции аналитических средств, имею­щих непосредственное отношение к техниче...
    Меню "инструменты" 2
    Итак, мы рассмотрели различные способы отображения данных на экране дисплея, а также некоторые инструменты их обработки, предоставляемые пользователю программой Компутрэк. Вы увидите, что многие и...
    Выбор индикатора
    С помощью клавиши F1 из главного меню (меню 1 про­граммы) можно войти в подменю технических индикаторов. Данное подменю показано на рис. 15.4 (меню 4). Пользова­тель может выбирать из двадцати дев...
    Системы у. Уайлдера: параболическая и "направленного движения"
    К сожалению, на страницах этой книги мы не можем подвергнуть подробному рассмотрению каждый из двадца­ти девяти методов анализа, входящих в программу. Однако две системы все-таки заслуживают подро...
    Системы у. Уайлдера 2
    Рис. 15. 6 Пример применения параболической системы в анализе динамики цен контракта на сырую нефть. На графике хорошо видно, что система удачно фиксировала участки с четко выраженной тенденцией....
    Системы у. Уайлдера 3
    Рис. 15. 7 Пример применения параболической системы в анализе цен контракта на индекс SP 500. Обратите внимание, что система работала хорошо на участках с явной тенденцией. Однако она давала часты...
    Системы у. Уайлдера 4
    Рис. 15. 8 Обратите внимание, что параболическая система работала неуверенно в декабре и январе - в периоды отсутствия тенденции на рынке. Система достаточно чувствительна и реагирует на сравнител...
    Параболическая система (sar)
    Параболическая система Уайлдера (SAR) является систе­мой цено-временной реверсировки. Аббревиатура SAR по-английски означает stop and reverse (в дословном пере­воде на русский: остановка и разворо...
    Индекс "направленного движения" (dmi)
    Решением этой проблемы может быть использование не­коего фильтра, особого рода механизма, который определял бы наличие на рынке устойчивой тенденции или ее отсутст­вие. Таким фильтром и стал индек...
    Индекс "направленного движения" 2
    Рис. 15.10 В нижней части графика показаны кривые DMI: +DI (сплошная линия) и -D1 (пунктирная линия). Когда кривая +DI пересекает и оказывается выше -DI, поступает сигнал к покупке. Если после пер...
    Индекс "направленного движения" 3
    Если вы вернетесь к предыдущим примерам (см. рис. 15.5 и 15.7), вы заметите, что параболическая система работала достаточно уверенно в случае контракта на немецкую марку, чего нельзя сказать о при...
    Индекс "направленного движения" 4
    Рис. 15. 116 Кривые DMI (вверху) применительно к тому же контракту. Эффективность параболической системы может быть улучшена путем использования системы DMI в качестве фильтра ложных сигналов. Кри...
    Индекс "направленного движения" 5
    Пример применения параболической системы и индика­тора направленного движения на рынке золота показан на примере (см. рис. 15. Паи б). Обратите внимание на верхнем графике, что параболическая сист...
    Индекс csi (commodity selection index)
    Индекс выбора товара (CSI), разработанный Уайлде-ром, использует кривую ADXR (система направленного движения). К ней также добавлен фактор волатильности (Average True Range - ATR), учтены залогово...
    Классификация аналитических инструментов и индикаторов
    Неудивительно, если читатель к этому времени чувствует себя немного сбитым с толку: слишком велик круг различных аналитических инструментов. В целях упорядочения мы объ­единим их в следующий списо...
    Использование инструментов и индикаторов
    Как сделать выбор при таком разнообразии? В ответ я могу посоветовать следующее: начинать надо с основных инстру­ментов анализа рынка - цен, объема и открытого интереса, линий тренда, процентных о...
    Автоматизирование, оптимизирование и тестирование на прибыльность
    Выбрав, какие методики он собирается использовать для изучения различных рынков, пользователь может полностью автоматизировать процесс технического анализа. Сначала необходимо построить методическ...
    Автоматизирование, оптимизирование 2
    Рис. 15.126 Программа Компутрэк позволяет выявлять процентные отношения длины коррек­ции. Падение цен (от точки В до точки С) на верхнем графике покрыло 40% расстояния предыдущего роста (от А до В...
    Автоматизирование, оптимизирование 3
    Рис. 15.13а Пример использования вилки Эндрюса. Этот метод также известен как индика­тор медианы (или Median Line), линии Эндрюса и медиана сопротивления (или линии MLR). Для построения линий инди...
    Автоматизирование, оптимизирование 4
    Рис. 15.136 Линии Эндрюса на графике цен контрактов на медь. Обратите внимание, что во время оживления рынка, происходившего в апреле, медиана действовала в качестве линии сопротивления....
    Автоматизирование, оптимизирование 5
    Рис. 15.14а Пример комбинированного графика цены-объема (Equivolume chart) на рынке золота. Более толстые столбики показывают увеличение дневного объема. Обратите внима­ние, что объем повысился во...
    Автоматизирование, оптимизирование 6
    Рис. 15. 14б Еще один пример комбинированного графика. Данная методика анализа, разра­ботанная Р. Армсом, описана в его книге Цикличность объема на фондовом рынке: комби­нированные графики как мет...
    Компьютеризированные механические системы -плюсы и минусы
    Сильнейшие инфляционные процессы семидесятых вы­звали на товарных рынках мощные тенденции роста цен, которые продолжались несколько лет. Эта обстановка оказа­лась весьма благоприятной для появлени...
    Достоинства механических систем
    1. Исключается элемент человеческих эмоций. 2.Повышается дисциплина трейдеров-пользователей. 3. Возможна большая последовательность. 4. Сделки заключаются в направлении тенденции. 5. Практически г...
    Сигналы механической системы как составная часть комбинированной структуры анализа
    Рассматривать проблемы встраивания механической системы в общую аналитическую структуру мы будем на примере системы EFTA (Electronic Futures Trend Analyzer) -электронного анализатора тенденций фью...
    Система непрерывного действия
    Очевидно, что трейдер, работающий с анализатором EFTA, будет занимать длинные позиции при восходящей тенденции и короткие - при нисходящей. В период застоя он, вероят­но, займет выжидательную пози...
    Сигналы системы как дисциплинирующий фактор
    Сигналы, которые подает система, можно использовать для подтверждения сигналов других технических методов анализа. Даже если процесс работы на рынке не полностью подчинен сигналам механической сис...
    "распознавание моделей" с помощью "искусственного интеллекта"
    Заслуга компьютера в том, что с его помощью пользова­тель получает быстрый и легкий доступ к целому арсеналу средств и методов технического анализа. В то же время задача трейдера усложняется. Если...
    Заключение
    В этой .-лаве мы рассмотрели роль компьютера в области технического анализа фьючерсных рынков. На примере ана­литической программы Компутрэк, лидирующей в настоящее время среди программ такого род...