www.finmotivate.ru

ОРГАНИЗАЦИЯ ФЬЮЧЕРСНОЙ ТОРГОВЛИ 2



В конце дня 0 контрагенты заключили контракт на поставку
товара А по фьючерсной цене 1500 руб. Обе стороны внесли на
маржевый счет начальную маржу в размере 100 руб. Нижний уровень маржи по данному контракту составляет 70 руб. В конце
первого дня фьючерсная цена поднялась до 1520 руб. Поскольку
цена возросла, то в данной ситуации выигрывает покупатель. Поэтому со счета продавца расчетная палата переводит ему на маржевый счет 20 руб. На второй день фьючерсная цена выросла еще на
10 руб. Соответственно с маржевого счета продавца расчетная
палата перевела покупателю в качестве выигрыша еще 10 руб. На
третий день цена достигла отметки 1550 руб. Вновь продавец несет
потери в размере 20 руб. На маржевом счете продавца к концу
третьего дня имеется сумма, которая равна нижнему уровню маржи. Поэтому брокер извещает продавца о необходимости внести в
качестве вариационной маржи 20 руб. Допустим теперь, что в
конце третьего дня инвесторы закрыли свои позиции с помощью
оффсетных сделок.




- Начало - - Назад - - Вперед -